Журнал. Торговля на основании отчётов СМЕ.

[Afanasich]

Согласно опционному анализу на валютной паре USDCAD верхний месячный уровень с наибольшим открытым интересом 7620 контрактов находится на отметке 1.4286, значительно ниже расположены уровни 1.3605, 1.2913, 1.2838 и 1.2709. Нижний месячный уровень с наибольшим открытым интересом в 2017 контрактов расположен на отметке 1.2327, выше расположены уровни 1.2388 и 1.2437. Баланс месяца-это уровень 1.3300.
Верхняя отметка с наибольшим недельным открытым интересом находится на уровне 1.2820, ниже находится уровень 1.2703, а выше есть уровень 1.2861. Нижняя отметка с наибольшим недельным интересом находится на уровне 1.2380, выше есть уровни менее значимые-1.2417, 1.2451 и 1.2482. Недельный баланс находится на уровне 1.2598. Надеюсь дождаться цену на нижней месячной зоне, выставлю там ордер на покупку. Месячный канал значительно поднялся и похоже, что ниже 1.2327 цене прорваться не удастся.

На торгах опционами на прошлой неделе особое внимание было к страйку 0.8000 по коллам текущего месячного контракта ( уровень безубыточности 1.2437) именно от этой отметки и начнутся продажи фьючерса (покупки на спотовых графиках).

[Afanasich]

На валютной паре USDCHF верхний уровень пут опциона с наибольшим месячным открытым интересом в 184 контракта находится на уровне 0.9186, выше есть интерес на уровнях 0.9204 и 0.9286. Нижний уровень месячного контракта с наибольшим открытым интересом в 216 контрактов расположен на отметке 0.9086, ниже есть уровни 0.9063 и 0.9033. Баланс месяца находится на уровне 0.9135. Месячный опционный канал относительно узкий, поэтому вероятность выхода цены из него большая.
Нижняя граница недельного опционного канала на валютной паре USDCHF находится на уровне 0.8936, выше есть уровень 0.9116. Верхний недельный уровень находится на отметке 0.9197. Баланс недели расположен на уровне 0.9065. На предстоящей неделе у меня в планах лишь возможная покупка от недельного уровня 0.8936. Ситуация мутная, возможно через неделю что-то прояснится.

Если посмотреть на гистограмму открытого интереса, но тут на первый взгляд действительно какая-то каша. Хотя это, конечно, не так. Если бы ситуацию постоянно мониторить, то можно выявлять опционные конструкции, и на что они ориентированы, но на это не хватает времени. А так можно лишь сказать , что в сторону путов (вверх) цене идти сложнее, да и в сторону коллов сильно не разгонишься, цена зажата.

[Afanasich]

На валютной паре USDJPY месячный опционный канал относительно предыдущего месяца стал шире и принял привычный диапазон цен. Нижний уровень с наибольшим открытым интересом 2099 контрактов расположен на отметке 108.54, ниже есть уровни 108.03, 107.49 и 106.94. Верхний уровень с наибольшим месячным открытым интересом в 6190 контрактов находится на отметке 113.71, ниже расположены уровни 113.09, 112.49, 111.95 и 111.46. Месячный баланс- это уровень 111.12.
Верхний недельный уровень на валютной паре с японской еной с наибольшим открытым интересом находится на отметке 111.54, ниже есть уровень 111.20. Нижний уровень с наибольшим недельным интересом находится на отметке 108.71, выше есть уровни 108.99 и 109.25. Недельный баланс находится на уровне 110.11. Буду работать от недельных зон. Возможно до верхнего месячного уровня дойдём, но не на этой неделе.

Для полноты картины предлагаю посмотреть на гистограмму открытого интереса опционов на ену месячного контракта. Столбцы выстроились стройными рядами. Соотношение пут/колл составляет 2.15, поэтому стратегически цене выгоднее сходить в сторону путов (вверх на наших графиках), но от страйка 0.009000 фьюч начнут откупать (продавать от уровня 111.46). Судя по месячным опционам на сегодня, я бы предположил с текущих сходить к колам в диапазон 0.009200-0.009250 (108.03-108.54), затем в район 0.008900 пута (112.49) и вернуться к текущим ценам через месяц.

[Afanasich]

Вышли предварительные отчёты за последний торговый день недели, пятницу, и можно посмотреть, что нам ожидать от валютной пары EURUSD на предстоящей неделе. Верхний уровень с наибольшим открытым интересом находится на отметке 1.1887, выше находится уровень 1.1922. Нижний уровень пут опционов с наибольшим открытым интересом находится на уровне 1.1734, ниже расположены уровни 1.1714 и 1.1691. Баланс недели-это 1.1811. Надеюсь увидеть цену для покупок на месячной байзоне, но пока, и уже долгое время, хорошо сдерживают цену недельные уровни.

Судя по вчерашним торгам на опционном рынке крупные участники хотят до 18-го августа увидеть цену в районе страйка 1.1825 (приблизительно 1.1830), а до 25-го августа ждут цену в районе страйка 1.1750 (около 1.1730). Посмотрим как будет.

По внебиржевым опционам большинство участников рынка в среднесрок ждут цену в районе 19-й фигуры.

[Afanasich]

Рассмотрим британский фунт. Нижний уровень недельных пут опционов с наибольшим недельным открытым интересом находится на отметке 1.3696. Верхний уровень недельных колл опционов с максимальным открытым интересом находится на отметке 1.4049. Баланс недели расположен на уровне 1.3873. Так же как и на евро жду цену по фунту ниже, для покупок из диапазона 1.3737-1.3696. Недельная байзона вышла за пределы месячного диапазона, а это один из признаков того, что и цену туда могут затянуть.

На прошедшей неделе наиболее активно торговался страйк 1.3700 по путам с экспирацией 23-го августа (около 1.3695)

Среднесрочные ожидания большинства участников рынка по внебиржевым опционам находятся чуть выше 1.3635.

[Afanasich]

Нижний уровень недельных пут опционов с наибольшим открытым интересом австралийского доллара находится на отметке 0.6998, выше находятся уровни 0.7098, 0.7222 и 0.7288. Верхний уровень с наибольшим открытым интересом расположен на отметке 0.7649, значительно ниже есть уровень 0.7454. Баланс недели- это уровень 0.7324. Буду продавать от месячного уровня с целью к месячному балансу.

На опционном рынке уже не удивляет набор позиций по путам на далёкие страйки. Больше 1000 контрактов добавили на ноябрьский и декабрьский контракты на страйки 0.6200 и 0.6100. На ноябрьском уже налили больше 20000.

Цена давно находится в узком диапазоне, поэтому есть смысл посмотреть на отчёты СОТ. Наиболее чувствительны к цене спекулянты (группа левереджи). У них чистые позиции в продажу. Хотя покупок в общем остаётся больше, но за последний отчётный период больше чем на 8000 контрактов добавилось продаж.

[Afanasich]

На валютной паре с канадским долларом верхняя отметка с наибольшим недельным открытым интересом находится на уровне 1.2624, выше есть уровни 1.2659, 1.2778 и 1.2860. Нижняя отметка с наибольшим недельным интересом находится на уровне 1.2416, ниже есть уровни менее значимые-1.2380 и 1.2306. Недельный баланс находится на уровне 1.2519. Буду искать покупки не выше первого месячного уровня, где-то от 1.2435, а рабочим лотом хорошее место для покупок в среднесрок-это 1.2327.

[Afanasich]

Рассмотрим валютную пару USDCHF. Верхний уровень недельных опционов с наибольшим открытым интересом находится на отметке 0.9267. Нижний уровень с наибольшим недельным открытым интересом расположен на отметке 0.9136. Баланс недели находится на уровне 0.9202. Нижний недельный уровень совпадает с месячным балансом, оттуда и буду покупать эту пару. Продажу от месячного уровня переведу в бу.

Глядя на гистограмму открытого интереса недельных опционов, можно сделать обобщение, что приоритет движения на продажу фьючерса ( рост на спотовых графиках). На данный момент коллов в деньгах уже 85,2%, это много, соотношение пут/колл составляет 0.22. Коллы (внизу) перегреты, поэтому надо будет ситуацию исправлять к концу недели.

[Afanasich]

Нижний уровень с наибольшим открытым интересом недельных опционов на валютной паре USDJPY находится на отметке 109.53, ниже есть уровни 109.15 и 108.68. Верхний уровень с наибольшим открытым интересом находится на отметке 110.29, выше расположены уровни 110.55, 110.84 и 111.14. Баланс недели находится на уровне 109.91. Можно пробовать купить с текущих с первой целью к месячному балансу. Продавать от недельной зоны рискованно, канал узкий, вероятность выхода цены из него большая, если будут выходить, то думаю, что вверх.

На торгах опционами в прошедшую неделю была проявлена активность по путам к страйкам 0.008950 и 0.008900 сентябрьского и октябрьского контрактов. На наших графиках это будет диапазон 111.80-112.55.

[Afanasich]

Верхний недельный уровень с наибольшим открытым интересом на евро по опционному анализу находится на отметке 1.1715, выше есть уровни 1.1799 и 1.1822. Нижний недельный уровень с наибольшим открытым интересом расположен на отметке 1.1651, ниже есть уровни 1.1634, 1.1591 и 1.1544. Баланс недели находится на уровне 1.1683. Цена немного не дошла до месячной байзоны. Недельный канал узкий, а это признак того, что цена из него выйдет, и я думаю, что выходить будем вверх. Буду покупать от 1.1650, но надо быть готовым к тому, что могут зашпилить в район 1.1600.

Посмотрим как торговались опционы на прошлой неделе. По путам стал резко пропадать интерес к 15-му и 16-му страйкам октябрьского контракта, это не значит, что там котировки не будут, но вероятность такого сценария снижается. В пятницу на предстоящую неделю открыли опционную конструкцию на страйке 1.1675 с более чем 1300 контрактов. Это может быть синтетический длинный или короткий фьючерс, либо стреддл, когда покупают коллы и путы на деньгах. Про фьючерс гадать не стоит, тут сложно, поэтому можно рассматривать только покупку стреддла. Крайние точки, пробой которых будет определять дальнейшее движение, будут пунктов на 75 выше и ниже страйка 1.1675.

Ну а на гистограмме открытого интереса картина такая. Границы на неделю просматриваются в районах 1.1550 и 1.1825 на фьючерсе.