Основные методы оценки риска

[Haos]

Вопрос был не по началу темы, а про расчет риска в последнем посте.

[Haos]

Рассмотрим примеры.
Возьмем XTIUSD:

Размер контракта минимальный - 1,0 у.е. / пнт.
Размер тика - 0,01, такой же размер пункта, т.е. имеем:
при размере СЛ = 80 пнт. и величине лота 1,0:
Риск = 80 пнт. * 1 * 1,0 у.е./пнт. = 80 у.е.

[Haos]

Рассмотрим теперь вопрос о хеджировании двумя активами друг друга (подразумевается, что пара активов имеет высокую коинтеграцию).
Формулу <Риск> = <S> * (TICKVALUE / TICKSIZE) * POINT * Q (2)
мы должны применить к уравновешиванию рисков между активами. Очевидно, что изначальное условие таково:
Риск 1 актива (у.е.) = Риск 2 актива (у.е.)
или точнее плавающий убыток по 1 - му активу должен компенсироваться плавающей прибылью по 2 - му активу.
В формуле (2) заменим S на среднюю волатильность актива за энный период (заданный трейдером). Обозначим волатильность как Vol.
Тогда получим для 1-го актива:

Риск1 = Vol1 * (TICKVALUE1 / TICKSIZE1) * POINT1 * Q1, (3.1)

а для 2-го актива:

Риск2 = Vol2 * (TICKVALUE2 / TICKSIZE2) * POINT2 * Q2, (3.2)

Приравнивая (3.1) с (3.2), получим:

Vol1 * (TICKVALUE1 / TICKSIZE1) * POINT1 * Q1 = Vol2 * (TICKVALUE2 / TICKSIZE2) * POINT2 * Q2 (4)

Формула (4) - фундаментальное соотношение для определения искомых величин в парном трейдинге. В частности, если мы задаем Q1, то из формулы (4) можно найти каков должен быть объем Q2:

Q2 = Q1 * (Vol1 / Vol2) * (TICKVALUE1 / TICKVALUE2) * (TICKSIZE2 / TICKSIZE1) * (POINT1 / POINT2) (5)


Если правильно понят смысл констант МТ4 TICKVALUE, TICKSIZE1 и т.п., то есть надежда на правильность этого соотношения.