Курс евро развернулся после укрепления инфляционных ожиданий: Прогноз на 7 июня

Котировки пары евро\доллар продолжили укрепляться на торгах в среду, пара достигла отметки 1.1782 к окончанию сессии.

Представитель европейского Центробанка Питер Прет заявил вчера, что на следующей неделе на заседании ЕЦБ может начаться обсуждение постепенного прекращения покупки облигаций, так как, судя по последним данным, угроза дефляции миновала, а экономика Еврозоны растет самыми быстрыми темпами за последние десять лет, даже несмотря на определенный спад в начале этого года. Президент Бундесбанка Вейдманн подтвердил, что ожидания участников рынка по поводу прекращения покупок ценных бумаг в этом году могут реализоваться.

Даже начало обсуждение сворачивания политики количественного смягчения может привести к значительному росту европейской валюты. На данный момент рынки полагают, что первое повышение ставки в Еврозоне состоится не ранее июля 2019 года. Рост инфляции и восстановление экономики могут привести к переоценке этих сроков и раннему повышению. Напомним, что на прошлой неделе индекс потребительских цен вырос в годовом исчислении до уровня 1.9%, что близко к целевому ориентиру ЕЦБ в 2%. Даже в случае отсутствия комментариев по поводу ужесточения монетарной политики на заседании ЕЦБ, резкий рост инфляции поддержит евро. Можно предположить, что в краткосрочном периоде нисходящий тренд пары завершен.

В нашем прогнозе на четверг предполагаем дальнейшее укрепление пары евро\доллар к уровням сопротивления 1.1800, 1.1825 и 1.1850.

Котировки пары фунт\доллар незначительно выросли в ходе вчерашней сессии, закрепились выше уровня сопротивления 1.3400 и достигли отметки 1.3415 к окончанию торгов.

После недавнего резкого снижения пара фунт\доллар развернулась и продолжает локальный восходящий тренд, достигнув вчера нового двухнедельного максимума. Ожидания в отношении процентной ставки в Великобритании несколько выросли, публикация индексов деловой активности показала, что восстановление экономики в ближайшее время может соответствовать ожиданиям Банка Англии. Ранее британский регулятор заявлял, что повышение ставки может случиться на заседании в августе. Совсем недавно котировки пары фунт\доллар достигали уровня поддержки 1.3200, который, с большой вероятностью, останется локальным минимумом на ближайшее время.

На следующей неделе в Великобритании начнутся парламентские обсуждения по Брекзиту. Голосование 12 июня может стать ключевым, так как отсутствие продвижения в основных вопросах между Великобританией и Евросоюзом может привести к вотуму недоверия премьер-министру Терезе Мэй и досрочным выборам. Главной текущей проблемой остается вопрос статуса границы между Ирландией и Северной Ирландией.

В нашем прогнозе на сегодняшние торги предполагаем дальнейшее восхождение котировок пары фунт\доллар к уровням сопротивления 1.3430, 1.3455 и 1.3480.

Котировки золота практически не изменились по итогам торгов четверга. В ходе сессии цена поднималась выше ключевого уровня сопротивления 1300 долларов за тройскую унцию, после чего опустилась обратно к отметке 1296 долларов, закрывшись с минимальным снижением.

Цена на золото сохраняет свои позиции ниже сильного уровня 1300 долларов за унцию, благодаря ожиданиям повышения процентной ставки на заседании ФРС на следующей неделе. Участники рынка практически не сомневаются в подобном исходе после очень сильных данных по рынку труда в США на прошлой неделе. Главным фактором в поддержку цены на золото остается торговая война между США и Китаем и другие возможные риски, связанные с политикой, проводимой Дональдом Трампом.

Дефицит внешней торговли в США сократился в апреле на 2.1% до 46.2 миллиардов долларов. Импорт снизился на 0.2%, в основном благодаря введенным Трампом пошлинам на ввоз сталь и алюминия. С начала года дефицит внешней торговли США вырос на 11%, в первую очередь за счет увеличения импорта промышленных товаров. Экспорт США в апреле вырос на 0.3%, что также способствовало сокращению общего дефицита.

В нашем прогнозе на сегодня предполагаем укрепление котировок золота к ключевому уровню сопротивления 1300 долларов за тройскую унцию, после чего ожидаем разворот и снижение цен к отметкам 1296, 1294 и 1290 долларов.

Котировки нефти марки WTI незначительно снизились в ходе вчерашних торгов, достигнув уровня поддержки 65.00 долларов за баррель.

По данным Управления энергетической информацией объем запасов коммерческой нефти в США неожиданно вырос на прошлой неделе на 2.07 миллиона баррелей, в то время, как ожидалось снижение. Рост запасов привел к смене внутридневного тренда, ранее нефтяные цены получили поддержку после появившейся информации о возможном сокращении поставок сырья из Венесуэлы на фоне текущих политических потрясений. В итоге цены практически отыграли рост в 1.2%, который был достигнут днем ранее.

Главным фактором движения котировок на нефтяном рынке остается возможное постепенное наращивание добычи странами ОПЕК. В конце июня в Вене состоится заседание, на котором будет рассматриваться вариант с корректировкой действия текущего соглашения. Согласно текущим прогнозам, объем добычи нефти будет увеличиваться с третьего квартала текущего года на миллион баррелей в сутки. Подобное решение уже заложено в текущие цены и не приведет к обвалу котировок после его фактического объявления. Страны ОПЕК продолжат сотрудничество по сохранению оптимального количества запасов на мировом рынке и после окончания действия действующего договора о сокращении добычи.

В нашем прогнозе на сегодня предполагаем восстановление котировок нефти марки WTI к уровням сопротивления 65.20. 65.40 и 65.60 долларов за баррель.

Основные криптовалютные активы незначительно восстанавливались в ходе торгов среды. Биткойн вырос к отметке 7700 долларов, а эфириум укрепился к уровню 610 долларов.

EOS – один из самых многообещающих проектов в отрасли криптовалют и наиболее сильный потенциальный конкурент эфириума – приближается к запуску собственного блокчейна. Однако, процедура выглядит нестандартной для криптовалютного сообщества – это первый блокчейн, который запускается с помощью консенсуса держателей токенов, а не майнера, создавшего первый блок. Параллельно уже был запущен отдельный проект EOS Classic, который в основном воссоздает существующие балансы токенов на эфириуме, где пользователи ими торговали. Создатели сети внедрили достаточно сложную процедуру, которая дает пользователям возможность заявить права на свои токены. Главное отличие EOS Classic состоит в том, что этот блокчейн будет работать на консенсусе PoW, а не PoS, в нем будет использоваться другой алгоритм хэширования.

Федеральное управление финансового надзора Германии, которое является главным финансовым регулятором страны вчера подтвердило, что шесть финансовых учреждений, ведущих деятельность в его юрисдикции, осуществляют сделки с криптовалютами в той или иной форме, однако что это за финансовые учреждения в документе не уточняется. В управлении отметили, что банки страны имеют право предоставлять услуги по обмену криптовалют на евро через собственные банкоматы.

Одна из курпнейших криптовалютных бирж Bitfinex восстановила работу после DDoS-атаки хакеров на свою площадку. Обновления в журнале инцидентов биржи подтверждают, что атака продолжалась примерно в течение двух часов 5 июня. В последнем обновлении, опубликованном представителями площадки говорится, что атака закончилась, и биржа возвратилась к нормальной работе.

В нашем прогнозе на четверг предполагаем дальнейшее восстановление криптовалютного рынка и рост биткойна к уровням сопротивления 7750, 7800 и 7900 долларов, а также укрепление эфириума к отметкам 620, 630 и 650 долларов.